Если на участке арендованном у сельского совета не ведется строительство и несколько лет не платилась арендная …

Если понятие "конфисковать" заменить, например, понятием "изъять", то теоретически описанные в вопросе действия местной администрации возможны. Однако для точного ответа применительно к данной конкретной ситуации необходимо, по меньшей мере, знать содержание (условия) договора аренды земельного участка.